中信证券研报认为，当前市场仍处于经济、政策和情绪的三重谷底，但在预期趋稳和情绪修复的信号日渐清晰的情况下，8 月可能会出现转机。分析师建议强化对三季度有政策催化或业绩拐点的产业主题配置，并逐步将重心转向核心产业主题上，如科技、能源资源和国防等。